Od momentu gdy powstał pieniądz, a zatem w okresach, gdy handlujące ludy potrzebowały czegoś, co sprawiłoby, ze mogłyby przenosić wartość rzeczy na odległość bez potrzeby przewozu owych rzeczy, następuje coraz silniejszy rozwój wszelakiego rodzaju wymiany pieniężnej. Pierwsze ludy, jakie stanęły przed tego rodzajum problemem były te, które zajmowały się handlem. Właśnie tego rodzajum ludem byli Fenicjanie, którzy pieniądz wymyślili. Głownie powstawało to z faktu, iż nie mieli oni odpowiednio potężnych statków, jak Grecy by przemieszczać znaczne ilości produktów. Ponadto szybko dojrzeli, że tak metoda działania jest po prostu nieopłacalna. W związku z tym właśnie pieniądz w postaci na początku złota, a potem monet z niego wybijanych stał się pewnego rodzaju potwierdzeniem posiadanych rzeczy. Jednak wymiana pieniądza rozwijała się dalej coraz bardziej i w pewnym momencie pojawiła się potrzeba przewożenia coraz większych sum na oddalone odległości. Było to tak samo skomplikowane, jak przewożenie samego towaru. W związku z tym pojawił się w wymianie kredyt, który także zaczął podlegać kolejnym zmianom. Na początku kredyt, bowiem dowiódł samo istnienie wartości pieniądza. Można powiedzieć, że papier kredytowy przenosił wartość pieniądza z jednego miejsca na drugie bez potrzeby tegoż przenoszenia kredytu.
